個人向け国債は中途換金すると元本割れしますか？
個人向け国債は中途換金すると元本割れしますか？
回答受付中
0
2024/09/26 18:39
男性
60代
退職金の運用についてご質問させてください。<br>株などに投資すると、株価が落ちたときが怖いので安定資産を検討しています。銀行預金では利率が低いため、個人向け国債への投資を勧められました。個人向け国債の満期前に現金が必要になった場合、中途換金することも考えられますが、その場合元本割れするのでしょうか？<br>初歩的な質問で恐縮ですが、ご教示いただけますと幸いです。
回答
株式会社MONOINVESTMENT / 投資のコンシェルジュ編集長
個人向け国債は、購入から１年を過ぎていれば途中解約しても元本割れしないよう設計されています。換金額は「元本＋経過利子（日割り計算）−中途換金調整額」で計算され、この調整額は過去に受け取った利子の一部を返すイメージです。具体的には直近２回分の税引前利子 ×0.79685（＝税引後１回分）を上限とするため、経過利子の合計を超えることはなく、受取額が元本を下回ることはありません。したがって１年以上保有していれば、解約しても最低でも元本＋わずかな利息が戻ります。なお、市場価格で売買される「新窓販国債」は金利変動で元本を下回る恐れがある別商品です。退職金の安定運用先として個人向け国債は有力ですが、手元流動性や他資産とのバランスも考慮し、総合的な配分は専門家と相談されることをお勧めします。
関連記事
関連する専門用語
個人向け国債
個人向け国債とは、日本政府が個人投資家向けに発行する債券で、安全性が高く元本保証が特徴です。最低1万円から購入可能で、3年・5年の固定金利型と10年の変動金利型があります。変動金利型は半年ごとに金利が見直され、市場金利の上昇に伴い受取利息が増加するメリットがあります。 一方、株式投資ほどの高いリターンは期待できず、インフレ時には実質的な資産価値が目減りする可能性があります。また、購入後1年間は中途換金ができず、その後の換金時には直前2回分の利子相当額が差し引かれる点に注意が必要です。銀行預金より高い金利を求めるが、リスクを避けたい投資初心者や安全資産を確保したい方に適した商品です。
元本割れリスク
元本割れリスクとは、投資した資金（元本）の価値が減少し、最終的に投資額を下回る可能性があるリスクを指します。株式や投資信託、債券、不動産などの金融商品は市場環境や企業業績、金利動向などの影響を受けるため、価格が変動し、元本を下回ることがあります。特に、株式市場の暴落や景気後退時には元本割れのリスクが高まります。 このリスクを抑えるためには、分散投資や長期投資を活用し、リスク許容度に応じた運用を行うことが重要です。また、定期預金や個人向け国債などの元本保証型の商品と、リスク資産を組み合わせることで、資産全体のリスクを軽減することが可能です。投資を行う際には、元本割れリスクを十分理解し、自身のリスク許容度に合った商品選びを行うことが求められます。
