富国生命（フコク生命）の学資保険「みらいのつばさ」とは？

「みらいのつばさ」は、富国生命保険相互会社（フコク生命）が2010年11月から販売している学資保険です。累計契約件数は約50万件で、2026年4月1日以降の契約は「学資保険（有配当/2026）」という新しい商品で扱われています。

出典：フコク生命「学資保険 みらいのつばさ よくあるご質問」、フコク生命「新学資保険みらいのつばさの発売について（2026年3月25日）」

2026年4月の改定で変わった3つのポイント

2026年4月1日発売の新商品では、主に3つの点が変わりました。1つ目は、予定利率（保険会社が契約者に約束する運用利回り）を年1.15%から年2.00%に引き上げた点です。2つ目は、配当のタイミングを「5年ごと」から「毎年（2年目から）」に変更した点になります。3つ目は、就学前に払い終えられる「5歳払込」が新設されたことです。

※満期保険金額100万円、兄弟割引の適用なし、口座振替の月払の場合。

出典：フコク生命「新学資保険みらいのつばさの発売について（2026年3月25日）」

なお、2023年4月2日にも保険料率の引下げが行われています。このときJ型・11歳払込の返戻率は105.5%から109.5%に上がりました。「返戻率約109.5%」という情報は、2023年4月から2026年3月までに販売されていた商品の数値です。

出典：フコク生命「学資保険『みらいのつばさ』の保険料率の改定について（2023年3月2日）」

富国生命の学資保険の返戻率（2026年9月時点）

ここでは、公式サイトとニュースリリースに掲載されているモデルプランをもとに、みらいのつばさの返戻率を確認します。

受取方法・払込期間別の返戻率一覧

※契約者30歳男性、子ども0歳、兄弟割引の適用なし、口座振替の月払。払込保険料総額のうちJ型14歳・S型5歳・S型11歳・S型14歳は、月払保険料×払込回数で編集部が計算した値です。

出典：フコク生命「学資保険モデルプラン」、フコク生命「みらいのつばさの特長」

同じ払込期間であればJ型のほうが返戻率は高くなります。また、払込期間が短いほど返戻率は上がる一方で、月々の保険料は重くなる関係です。

返戻率は「受取総額÷払込保険料総額」で計算する

返戻率とは、払い込んだ保険料の総額に対して、受け取るお金の総額が何%になるかを示す数値です。フコク生命では「受取総額÷払込保険料総額×100（小数点以下第2位を切捨て）」で計算しています。

返戻率を年利に換算すると？（編集部試算）

返戻率は「最終的に何%になるか」を示す数値で、1年あたりの利回りではありません。保険料は毎月少しずつ払い込み、受け取るのは18歳や22歳の時点なので、年利に直すと返戻率の印象よりかなり低くなります。

※公式モデルプランの保険料・受取額をもとに、毎月初に保険料を払い込み、祝金・満期保険金を子どもが3歳・6歳・12歳・15歳・18歳・20歳・22歳の時点で受け取ると仮定した内部収益率（IRR）です。配当金と税金は考慮していません。

改定前のJ型・11歳払込（返戻率109.5%）を同じ方法で換算すると約0.63%でした。改定によって、年利換算でもおよそ2倍以上の水準になったといえます。

返戻率は加入条件によって変わる

公式の返戻率は、契約者30歳男性・子ども0歳などの条件での例です。実際の返戻率は、契約者の年齢と性別、子どもの年齢、保険料の払込方法によって変わります。兄弟割引が適用される場合は、記載の返戻率よりさらに高くなるでしょう。

また、祝金は契約日に関係なく「子どもが所定の年齢に達した直後の11月1日」に支払われます。そのため、子どもの誕生月と契約時期の関係によって、受け取るまでの期間と実質的な利回りが変わる点も知っておきましょう。正確な数値は、保険料シミュレーションや設計書で確認できます。

出典：フコク生命「Web約款 みらいのつばさ（学資保険（有配当/2026））」

学資保険の特徴やメリットなどは、こちらの記事で解説しています。あわせてご覧ください。

祝金・満期保険金はいつ受け取れる？J型・S型の受取スケジュール

みらいのつばさの祝金（お祝い金）は、子どもが所定の年齢に達した直後の11月1日に支払われます。満期保険金は22歳の満期時です。

※S型は加入時の子どもの年齢で受取回数が変わります。2〜4歳で加入すると幼稚園入園時の祝金はなく、5〜7歳で加入すると小学校入学時の祝金もありません。

出典：フコク生命「Web約款 みらいのつばさ（学資保険（有配当/2026））」

祝金は「受験シーズン前」の11月1日に支払われる

祝金の支払日を11月1日にしているのは、推薦入試や入学準備の費用に間に合わせるためと公式サイトで説明されています。対象となる契約者には9月下旬から「祝金請求書」が届き、返送すると祝金が振り込まれる流れです。

出典：フコク生命「みらいのつばさが選ばれる理由」、フコク生命「学資保険ご契約後のアフターサービス」

祝金を受け取らずに据え置いた場合

祝金は受け取らずに、フコク生命に据え置くこともできます。据え置いた祝金には会社所定の利率で利息がつき、必要なときにいつでも引き出せます。

2026年7月1日現在、祝金のすえ置利率は年0.75%です。すえ置利率は金利水準などによって変わるため、長く据え置く場合は最新の利率を確認しましょう。

出典：フコク生命「学資保険 みらいのつばさ よくあるご質問」、フコク生命「主な諸利率一覧（2026年7月1日現在）」

J型とS型はどう選ぶ？

返戻率を重視するならJ型、進学のたびにまとまったお金を受け取りたいならS型が候補になります。公式サイトによると、よく選ばれているプランの第1位はS型・17歳払込、第2位はJ型・17歳払込でした（2017年4月〜2019年9月の加入者の調査）。

子どもの教育費が必要な時期やタイミングについては、こちらの記事も参考にしてみてください。

出典：フコク生命「学資保険モデルプラン」

富国生命の学資保険のメリット

ここからは、公式情報から読み取れるみらいのつばさのメリットを整理します。

予定利率の引上げで返戻率が高い水準にある

2026年4月の改定で予定利率が年2.00%に引き上げられ、モデルプランの返戻率は113〜131%程度になりました。満期まで続ければ、払い込んだ保険料より多くの教育資金を受け取れる点は、現在の預貯金の金利水準では得にくい特徴です。

契約者に万一のことがあっても教育資金を受け取れる

保険料の払込期間中に契約者が亡くなったときや、所定の高度障害状態になったときは、以後の保険料の払込みが免除されます。その後も祝金・満期保険金は予定どおり受け取れます。子どもの教育資金を確保できるこの保障は、預貯金や投資信託にはない学資保険ならではの機能です。

2人目から兄弟割引が使える

子どもの兄弟姉妹がフコク生命の学資保険に加入していて、契約者が同じなどの条件を満たすと、兄弟割引が適用されます。割引額は、月払の場合で満期保険金額10万円につき月10円です。

満期保険金額100万円なら月100円の割引となり、17歳払込（204回）では払込総額が20,400円少なくなる計算です（編集部計算）。金額は大きくありませんが、同時加入でも2人目から適用され、1人目の契約が有効な間なら後から加入しても対象になります。

出典：フコク生命「学資保険 みらいのつばさ よくあるご質問」、フコク生命「みらいのつばさの特長」

毎年配当で、金利上昇時は受取額が増える可能性がある

みらいのつばさは有配当の商品で、決算で生じた剰余金が契約の1年後から毎年配当されます。加入後に金利が上がった場合、利差配当によって返戻率がさらに上がることが期待できる仕組みです。ただし、配当金額は変動し、決算状況によっては0円になることもあります。

出典：フコク生命「新学資保険みらいのつばさの発売について（2026年3月25日）」、フコク生命「学資保険 みらいのつばさ よくあるご質問」

祖父母も契約者になれる

みらいのつばさは、父母だけでなく祖父母も契約者になれます。孫の教育資金を準備したい祖父母にとっても選択肢の一つです。ただし、医療保険をパックで付けることはできません。

出典：フコク生命「みらいのつばさの特長」、フコク生命「学資保険 みらいのつばさ よくあるご質問」

富国生命の学資保険のデメリット・注意点

メリットがある一方で、みらいのつばさにも注意したい点があります。「みらいのつばさ デメリット」で調べている人は、加入前に次の点を確認しておきましょう。

途中で解約すると元本割れする可能性が高い

学資保険を途中で解約すると、払い戻される解約返戻金は多くの場合、払い込んだ保険料の総額を下回ります。ご契約のしおりでも、契約後短期間で解約したときの払戻金は「ほとんどありません」と説明されています。満期まで続けられる保険料に設定することが前提です。

詳しくは、こちらのQ&Aも参考にしてみてください。

出典：フコク生命「Web約款 みらいのつばさ（学資保険（有配当/2026））」

プランによっては月々の保険料が高くなる

返戻率が最も高いJ型・5歳払込は、満期保険金額100万円でも月25,368円の保険料がかかります。出産直後から5年間は、育休による収入減や保育料などで家計が苦しくなりやすい時期です。「富国生命の学資保険は高い」と感じる場合は、払込期間を延ばすか、満期保険金額を抑えることも検討できるでしょう。

受取額は契約時にほぼ決まり、インフレに弱い

祝金や満期保険金の額は、配当を除いて契約時に決まっています。物価や学費が上がっても受取額は増えないため、インフレが続くと実質的な価値は目減りする点に注意が必要です。教育資金のすべてを学資保険で準備するのではなく、ほかの方法と組み合わせる考え方もあります。

学資保険以外の方法で教育資金を用意する方法を検討している方は、こちらもFAQもご覧ください。

契約後にJ型とS型を変更できない

公式FAQのとおり、契約後にJ型からS型、S型からJ型へ変更することはできません。進路や家計の状況が変わっても受取時期は固定されるため、加入時の判断が重要になります。

医療保障はなく、加入は原則対面

みらいのつばさ自体に子どもの医療保障はありません。医療保険「ワイド・プロテクト」をパックで付けられますが、出生前契約・祖父母契約・5歳払込の場合は付けられません。パックした医療保険の保険料は、払込免除の対象外です。

また、フコク生命は対面での説明を基本としており、オンライン相談は一部に限られます。ネットで完結させたい人にとっては、手間に感じるかもしれません。

出典：フコク生命「みらいのつばさの特長」、フコク生命「みらいのつばさが選ばれる理由」、フコク生命「学資保険 みらいのつばさ よくあるご質問」

富国生命の学資保険を解約する前に知っておきたいこと

保険料の支払いが難しくなったときでも、すぐに解約するのではなく、ほかの選択肢を比べてみましょう。

出典：フコク生命「Web約款 みらいのつばさ（学資保険（有配当/2026））」、フコク生命「主な諸利率一覧（2026年7月1日現在）」

契約者貸付は一時的な資金不足をしのぐ手段ですが、利息がかかる点に注意が必要です。どの方法が適しているかは契約内容によって変わるため、手続きの前に担当者やお客さまセンターに受取額を確認しましょう。

なお、状況次第では解約時に解約返戻金を受け取れます。詳しくは、こちらの記事も参考にしてみてください。

富国生命「みらいのつばさ」加入者の評判と口コミ

投資のコンシェルジュでは、独自に富国生命「みらいのつばさ」加入者の評判と口コミについて、アンケート調査を実施しました。

良い評判

J型の返戻率例が約109.5％で、貯蓄性を重視する家庭には効率が良いと感じました（30代　男性）

2人目以降の兄弟割引があるので、総負担を抑えながら二人分の教育資金を用意できています。（40代　男性）

S型/J型と払込終了年齢（11・14・17歳）を選べるため、入園・入学期に小刻みに備えるか、大学資金に重点配分するかを家庭事情に合わせて設計できます。子どもが複数いるご家庭であれば、兄弟割引でトータル負担を抑えられる点が実務的なメリットです。

悪い評判

途中でJ↔Sへ変更できると、もっとうれしいです。ライフプランが変わったときに対応できるので。（40代　男性）

J↔Sは途中で変更できないため、受取タイミングの優先順位を最初に固める必要があります。将来の教育資金のニーズを踏まえて、適したタイプを選択しましょう。

学資保険とNISA、教育資金はどちらで準備する？（編集部試算）

学資保険の年利換算は1.2〜1.6%程度です（編集部試算）。同じ保険料をNISAで投資信託に積み立てた場合と比べてみましょう。J型・11歳払込と同じ毎月12,231円を11年間積み立て、18歳で100万円を取り崩した場合の22歳時点の残高を試算しました。

※元本は1,614,492円。毎月初に積み立て、年利を12で割った月利で複利運用できたと仮定した単純計算で、信託報酬などのコストは考慮していません。NISAの運用益は非課税ですが、実際の運用成果は毎年変動し、元本割れすることもあります。

2027年からは、NISAのつみたて投資枠を0〜17歳でも利用できる「こどもNISA」が始まる予定です。年間60万円、非課税保有限度額600万円で、12歳以降は子どもの同意などを条件に払い出しができます。大学入学時など金額と時期が決まっている資金は学資保険、長期で増やしたい資金はNISAと、役割で分けて併用する方法も考えられるでしょう。

こどもNISAについてくわしく知りたい方は、こちらの記事もご覧ください。

出典：財務省「NISAのつみたて投資枠の拡充（令和8年度改正）」

相談現場で多い富国生命の学資保険の誤解3つ

富国生命の学資保険について相談を受けるなかで、よく見られる誤解を3つ紹介します。

誤解1：返戻率131.3%なら、毎年3割ずつ増える

返戻率は、払込総額に対して最終的に受け取る金額の割合です。J型・5歳払込の返戻率約131.3%は、約22年間をかけて達成される数値で、年利に換算すると約1.57%になります（編集部試算）。ほかの金融商品と比べるときは、年利に直して考えましょう。

誤解2：J型なら大学在学中も毎年祝金を受け取れる

J型の祝金は、大学入学前の11月1日に1回だけ支払われます。在学中に毎年受け取れるわけではなく、次に受け取るのは22歳の満期保険金です。2年目以降の学費は、祝金を据え置いて必要なときに引き出すなど、使い方を工夫する必要があります。

誤解3：ネットで見た返戻率が、自分にもそのまま当てはまる

ネット上には、2026年3月以前の商品の返戻率が残っていることがあります。公式の最新値も、契約者30歳男性・子ども0歳といった条件での例です。契約者の年齢や性別が違えば返戻率も変わるため、必ず自分の条件で見積もりを取りましょう。