投資信託「THE 5G」の売り時はいつですか？考え方のポイントも教えて下さい

投資信託は「いつ売るか」が最も迷いやすいポイントですが、結論から言えば、値動きそのものではなく「購入時の目的や前提が、今も妥当かどうか」で判断するのが最もぶれない軸になります。とくにTHE 5Gのようなテーマ型ファンドは値動きが大きく、短期的な上げ下げに反応すると判断を誤りやすいため、目的と許容リスクを基準に冷静に整理することが重要です。

まず出発点となるのは、「なぜこのファンドを買ったのか」と「どのくらいの期間で運用する想定だったのか」を明確にすることです。長期的な成長を期待して保有しているのであれば、一時的な下落は想定内と捉え、5G市場の成長ストーリーやファンドの運用方針が崩れていないかを判断軸にします。一方、数年以内の値上がりを狙った投資であれば、事前に決めた利益水準に到達した時点で、感情を交えず淡々と売却する方が合理的です。

売却を検討すべき代表的な場面は、大きく三つに整理できます。第一に、当初の目標としていた利益に到達したときです。この場合は、リスクを取り過ぎないよう、一部または全部を確定する判断が現実的です。第二に、5G市場の成長見通しやファンドの運用方針など、購入時に想定していた前提条件が変わったときです。この場合は、含み益か含み損かに関係なく、保有を見直すこと自体が合理的な判断になります。第三に、家計状況やライフプランに変化が生じ、値動きの大きい商品を持ち続ける余裕がなくなったときです。

仮に損失が出ている場合でも、「あらかじめ想定していた下落幅を超えていないか」「資産全体の中でリスクを取り過ぎていないか」「より自分の目的に合った商品へ乗り換えるべき状況ではないか」といった観点で判断します。THE 5Gのようなテーマ型ファンドは、ブームと反動が大きくなりやすい商品であるため、資産全体の一部にとどめ、定期的に見直す前提で運用することが現実的です。

最終的には、購入時に定めた目的と許容リスクに照らして、「今もこのファンドを保有し続ける合理的な理由があるか」を確認することが、最も納得感のある売却判断につながります。